Tegyük fel van befektetni való pénzed. Mibe fogod beletenni?

Logikusan olyasmibe amiről meggyőződtél, hogy jó befektetés. De mitől jó egy befektetés? Hát attól, hogy működik, már bizonyított és van egy hosszabb profitos időszak. Akkor kezdesz bízni egy részvényben, befektetési alapban vagy egy árutőzsdei termékben amikor már profitot hozott. Amíg egy-két hónap eredményét látod csak bizonytalan vagy. De akkor mennyi az az idő amíg elhiszed, hogy az adott értékpapírba érdemes befektetni?

Elárulom:

Ha kezdő vagy amatőr szinten gondolkodsz a befektetésekről akkor ez pont annyi idő amíg az adott értékpapír árfolyamcsúcsra vagy annak közelébe kerül. Akkor fogysz vásárolni amikor csúcson van a papír. Ez egy elkerülhetetlen (?) pszichológiai tényező, ez egy ösztönös tulajdonságod, így van kódolva az agyad. Később kifejtem miért, de előbb nézzük meg mikor fogsz eladni, vagy mikor félsz vásárolni.

Ha esnek az árfolyamok, akkor az emberek kérdezgetik egymást: ez már a mélypont? Meddig zuhannak még az árak? Kiszálljak? Tartsam? Vegyek? Mikor fognak eladni és mikor félnek venni?

Elárulom:

A mélyponton vagy a mélypont közelében fogsz eladni és akkor félsz vásárolni. Ez egy elkerülhetetlen (?) ösztönös tulajdonságod amennyiben a többséghez tartozol.

Felmerül a kérdés mégis miért van az, hogy a csúcs közelében vásárolsz, a mélypont közelében meg eladsz vagy félsz vásárolni?

Az egyik ok az, hogy az emberek többsége csak akkor vág bele valamibe ha nincs semmi kilátás más megoldásra, csak végső elkeseredésében, ha egyszerűen éhen halna ha tovább várna.

A másik jellemző motíváció a szégyenérzet elkerülése. Amikor hülyének nézik az embert, hogy ő még mindig bankban tartja a pénzét ahelyett, hogy aranyban vagy ezüstben, hiszen ezeknek folyamatosan megy fel az áruk és védekezni kell az infláció ellen, mert a pénz közben elértéktelenedik. Ha már mindenki belevásárolt az adott értékpapírból: a befektetési alapok, spekulánsok, ismerősök, a szomszédok, a rokonok, de még a bodri kutya is halálra kereste magát a tőzsdén vagy az ingatlanpiacon, csak akkor vágsz bele. Csak akkor fogod elhinni egy befektetési területről, hogy működik. Egyszerűen szégyelled, hogy más már hülyére kereste magát, de te csak vársz és ülsz a babérjaidon.

Végre eldöntöd, most már te is belevágsz. Valószínűleg ekkor fogja felismerni a többség, hogyha az árak a végtelenbe tartanak az teljesen értelmetlen és megindul a lejtmenet.

Meddig fognak esni az árak? A válasz egyszerű, az adott körülmények között elképzelhetetlenül alacsonyra. Ha már úgy gondolod, hogy itt a mélypont, itt meg fog fordulni az árfolyam, akkor onnét még esni fog, ha már elképzelhetetlenül alacsonyan van onnét is esni fog. Pont akkor fog megfordulni amikor te és a többség elveszti a türelmét és kiszáll. Ekkor lecsökken az eladók száma, az árfolyam megtorpan, majd elindul felfelé. De a legtöbbször inkább éles kanyart vesz és eszeveszett sebességgel elindul felfelé.

Az egész folyamatot elősegíti az, hogy a médiában szereplő gazdasági szakértőknek, de úgy általában az embereknek fogalmuk sincs mikor vannak az árak a csúcs közelében és mikor a mélyponton.

Nézzünk a napokban lejátszódó texasi (Light Sweet Crude) olajár röpködéseket:

2011. május 2. : 114 dollár.

2011. május 6. : 94 dollár.

2011. május 9. : 103 dollár.

Szerinted van fogalma a piaci szereplőknek arról mennyit ér az olaj? Dehogy, elképzelésük sincs. Van értelme annak, hogy valami egyik nap 114 dollárba kerül pár nap múlva 94 dollárba, majd péntekről hétfőre 103 dollár. Semmi értelme.

Amikor 114 dolláron volt az egyik szakértő 220 dolláros árfolyamot jósolt, a másik azt állította 300 dollárig is felmehet az ára. Amikor beesett egy nap alatt 9%-ot (109-ről 100 dollárra) akkor meg azt mondták a szakértők: 75 dollár lenne az ideális ár. Sejtelmük nincs az egészről.

Ha egy kicsit tudományosabban szeretném megfogalmazni miért vásárolsz a csúcs közelében, miért adsz el vagy miért félsz vásárolni a mélypont közelében akkor úgy kell fogalmaznom, hogy a jelenség azért van, mert az emberek, a társadalom kockázatelutasítási együtthatója bődületesen magas. Amit egyszer már megszereztek arról nagyon nehezen mondanak le. Ragaszkodnak a pénzhez, félnek vásárolni a mélyponton. Ragaszkodnak az értékpapírhoz, félnek eladni veszteséggel. Az árfolyamcsúcs közelében pedig elmúlik a kockázat érzékelésük.

A félelem jó dolog és rossz dolog is egyben: megvéd a veszteségektől, de megvéd a haszontól is.

Havi 1 millió Forint havi fix egy éven át:

ez az X-Faktor főnyereménye többek között. Ekkora havi jövedelem sokak számára álom, ezért is választották a műsor alkotói ezt az összeget.

A TV nézésről leszoktam már kb. 4 éve, de bevallom sokszor belenéztem az X-Faktor-ba az interneten. A műsor kezdése óta megmosolygom a főnyereményt, mert a tőzsdén a havi 1 millió Ft jövedelem könnyen elérhető. Hogy miért azt rögtön megértitek ha tovább olvastok.

Négyféle tanulóm van az anyagi helyzet és a szabadidő mennyiség szempontjából. Van akinek:

• van befektethető pénze és van ideje is: jelenleg munkanélküli, de vannak tartalékai vagy zenészként csak hétvégén kell dolgoznia

• van befektethető pénze, de nincs ideje, mert a napi munkája nagyon leköti hét közben

• nincs befektethető pénze, de van ideje, mert a megélhetéshez szükséges pénzt rövid időráfordítással vagy passzív módon megkeresi

• nincs befektethető pénze és ideje sincs mert a napi munkája nagyon leköti hét közben

Az egyik tanulóm aki az utolsó, leghátrányosabb helyzetben van mert se pénze se ideje nincs kb. kilenc hónap alatt elérheti a havi 1 millió Forint jövedelmet.

A forgatókönyv viszonylag egyszerű:

• 3 hónap tanulás, gyakorlás demószámlán játékpénzzel, közben visszavásárolja az egyik unit-link biztosítását, ezért kap 3 millió Forintot, tőzsdeszámlát nyit és feltölti ezzel az összeggel

• 3 hónap demó gyakorlás után a mentorja segítségével elkezdi az olaj opciós stratégiát élesben amellyel havi 15% profitot lehet elérni. Hat hónap alatt több mint duplázni lehet az összeget, a 6. hónap végére el kell érnie az összegnek a 6,7 millió Forintot

• 15% havi profit 6,7 millió Forinton az éppen havi 1 millió Forint

• Ezzel kész az X-Faktor főnyeremény annyi különbséggel, hogy több mint 1 évig jár és ha bent hagyja a profit egy részét, tehát visszaforgatja a haszon egy bizonyos százalékát akkor a havi jövedelem folyamatosan növekszik

Ennyi.

Kell hozzá kivételes, egyedülálló ének tehetség? Kell hozzá az, hogy az ország legjobb énekese legyél? Nincs szükség rá. Csak meg kell tanulni az olaj opciós stratégiát, gyakorolni kell demószámlán játékpénzzel, majd ki kell menni élesbe és megcsinálni ugyanazt amit már demóban begyakoroltál.

Amikor nincs kéznél notebook (utazás, váratlan program), de szeretnénk tisztában lenni a tőzsdei árfolyamokkal gyors megoldást jelenthet mobil telefonnal lekérdezni az árakat. Egy gyakorlott tőzsdésnek egy chart ezerszer többet mond mintha csak egy számjegyet lát az árfolyamról. A probléma áthidalására készítettem egy weboldalt amelyet mobiltelefonnal is gyorsan le lehet tölteni. A tíz legfontosabb tőzsdeindex utolsó 1 napi chartját tartalmazza 1 perces felbontásban. Csak a lényeget mutatja mindenféle körítés vagy reklám nélkül. A chartok 20 perccel késleltetett ingyenes adatokat tartalmaznak a Yahoo-ról letöltve. A weboldal címét mentsd el a mobilodra könyvjelzőként!

Utóirat: Kiegészítettem az oldalt két új chart-tal, az olaj és az EUR/USD árfolyammal, ezeket a 7. és 8. chart helyre szúrtam be.

Az alábbi indexeket tartalmazza:

1. E-mini S&P500 Index Futures (/ES)

2. S&P 500 Index (SPX)

3. S&P 500 ETF (SPY)

4. S&P 100 Index (OEX)

5. Nasdaq 100 Index Futures (/NQ)

6. Nasdaq 100 Index (NDX)

7. Oil (/CL)

8. EUR/USD (EURUSD)

9. FTSE 100 (FTSE London)

10. DAX (Frankfurt)

11. CAC 40 (Párizs)

12. FTSE MIB (Milánó)

A webcím: http://tozsdeguru.com/quotes.html

Rendszeres profitokat mindenféle tőzsdei körülmény esetére!

Tőzsdei pályafutásom során rengeteg stratégiát néztem át. Ezekről tanfolyamokon, könyvekből, internetről értesültem és folyamatosan gyűjtöm a körülöttem levő sikeres aktív tőzsdei kereskedőktől. Az így szerzett ismereteket integrálom a stratégiáimba.

Amikor valaki mesél nekem egy stratégiáról amelyet alkalmaz elsőként az eddig elért eredményekre koncentrálok, de ezután megnézem azt is, hogy a stratégia mennyire van felkészítve a váratlan eseményekre. Például mi van akkor, ha a piaci árak másképpen változnak mint ahogy a stratégia alapján várható. Mindig meglepődök amikor olyan stratégiát mutatnak nekem ahol nincs stop-loss. Rengeteg ilyen stratégiát láttam már. Ezek néha elég hosszú ideig működnek és lehet mutogatni az eredményeket. De mutass egy olyan stop-loss nélküli stratégiát amelyik hosszú távon is kiállja a próbát. Én azt láttam, hogy ezek a stop-loss nélküli stratégák eddig még mind bebuktak egy idő után.

Vegyünk például egy olyan stratégiát ahol az idő nekünk dolgozik akkor is ha az árfolyam alig változik, tehát oldalazik. Ilyen stratégiát ki lehet alakítani például opciókkal, de létezik ilyen a devizapiacokon (FOREX) is. Vegyük most az utóbbi példát.

Egymillió Ft tőkével lehet olyan pozíciót nyitni a FOREX-en, hogy havi 124 ezer Ft kamatot fizetnek nekünk. Ez így elsőre jól hangzik, hiszen ez 25-ször magasabb mint magyarországon a Forint banki kamata. Azonban egy ilyen pozíció kockázata rendkívül magas stop-loss alkalmazása nélkül. A kockázat szemléltetésére nézd meg a következő példát:

Tegyük fel, hogy 1,46 EUR/USD árfolyamon szálltál be és lemegy az árfolyam 0,5%-ot 1,455-ra, ebben az esetben szomorúan közlöm, hogy elbúcsúzhatsz a befektetett egymillió Forintodtól. Ugyanis egy 0,5%-os lefelé történő elmozdulás az árfolyamban a 200-as tőkeáttétel miatt 100% lefelé elmozdulást jelent a befektetett pénzeden.

Tanulság:

Ha nem használsz stop-loss-t, akkor is használsz stop-loss-t csak ebben az esetben stop-loss mértéke a számládon levő összeggel egyezik meg. Tehát azt kockáztatod, hogy a teljes befektetett tőkéd elvesztheted.

Ha olyan stratégiát keresel amellyel biztonságosan havi jövedelmet tudsz generálni úgy, hogy közben nincs veszélyeztetve a befektetett tőkéd, akkor olyat keress ahol alkalmaznak stop-loss-t, különben meglepetések érhetnek.